Instal Kraków (INK)
Trend: długoterminowy trend wzrostowy od początku 2016 r.
Formacja techniczna: kanał boczny od 13.03.2020
Zakres inwestycji: jak na razie jedynie na inwestycję króko- oraz średnioterminową
Zagrywka: pod potencjalne przebicie oporu na poziomie 15,45 zł, co da wstępnie wyjście z kanału bocznego
Komentarz: kurs akcji spadł do głównego wsparcia 14,00 zł i jak na razie kurs na tych poziomach przebiega w kanale bocznym. Główny opór to teraz ~15,45 zł – w tych obszarach cenowych nastąpiła największa podaż w dniach 11. oraz 12.03.2020. Na dzisiejszej, wtorkowej sesji nastąpił również zwiększony wolumen (jedna transakcja na 100 tyś akcji), co może również sugerować zwiększone ruchy na najbliższych sesjach.
Należy jednak uważać na bardzo niską płynność/bardzo niski średni obrót panujący na spółce.
Z perspektywy finansowej: spółka zaliczyła bardzo dobry rok 2018 oraz 2019. Zysk operacyjny w roku 2018 był na rekordowych poziomach – ~38 mln zł. Rok 2019 był już nieco gorszy, jednak dalej można zaliczyć go do udanych patrząc na aktualne wskaźniki finansowe; spółka zaksięgowała ~33 mln zł zysku operacyjnego. Patrząc na sam IV. kwartał 2019 r. to zyski operacyjne były o ~15% wyższe niż w analogicznym okresie rok wcześniej. Przepływy operacyjne są na relatywnie dobrych „poziomach”. Najprostsze wskaźniki finansowe ukazują pewne niedowartościowanie spółki: C/WK: 0,41; C/ZO ~3,25; ROE oraz ROA ~9,20% oraz ~5,85%.
Aktualny arkusz zleceń:
| 14.75 | 93 | 1,371.75 | 1 | 0.65 % |
| 14.80 | 277 | 4,099.60 | 2 | 1.95 % |
| 15.10 | 121 | 1,827.10 | 1 | 0.87 % |
| 15.15 | 700 | 10,605.00 | 1 | 5.04 % |
| 15.30 | 1106 | 16,921.80 | 2 | 8.04 % |
| 15.35 | 416 | 6,385.60 | 3 | 3.04 % |
| 15.40 | 454 | 6,991.60 | 2 | 3.32 % |
| 15.45 | 112 | 1,730.40 | 1 | 0.82 % |
| 15.50 | 86 | 1,333.00 | 1 | 0.63 % |
| 16.00 | 2170 | 34,720.00 | 4 | 16.50 % |
| 16.45 | 40 | 658.00 | 1 | 0.31 % |
| 16.65 | 49 | 815.85 | 1 | 0.39 % |
| 17.30 | 700 | 12,110.00 | 1 | 5.76 % |
| 17.45 | 55 | 959.75 | 1 | 0.46 % |
| 17.50 | 50 | 875.00 | 1 | 0.42 % |
| 17.65 | 46 | 811.90 | 1 | 0.39 % |
| 17.95 | 200 | 3,590.00 | 1 | 1.71 % |
Przykładowy LimAkt: 15,50 (uważając na poziom 16,00)
ML System (MLS)
Trend: trend boczny
Formacja techniczna: al’a trójkąt zwyżkujący
Zakres inwestycji: jak na razie jedynie na inwestycję krótko- oraz średnioterminową
Zagrywka: pod potencjalne wyjście górą z formacji, czyli pod przebicie oporu 30,70 zł.
Komentarz: Ostatnio na wykresie spółki wystąpił szereg pozytywnych świec, patrz świecę z dnia 16.03, 06.04, 14.04 oraz ostatnia z dnia 28.04.20. Wsparcie najbliższe to rejon ~25,00 zł. Strefa najbardziej podażowa, czyli rejony ~25-27 zł została przebita. Podaż była widoczna po świecy choćby z dnia 11.03.2020. Sytuacja na wykresie jest więc na razie pozytywna.
Z perspektywy finansowej: spółka z branży fotowoltaicznej, która próbuje – oprócz sprzedaży paneli/modułów fotowoltaicznych wprowadzić na rynek nowe technologie m.in. z zakresu fotowoltaiki i budownictwa. Jednym z projektów spółki jest wdrożenie na rynek innowacyjnej szyby zespolonej z powłoką selektywną wykorzystującą nanowarstwę półprzewodnikową. Przewidywany termin zakończenia projektu podawany przez zarząd spółki to kwiecień 2022. Spółka uzyskała dofinansowanie na tej projekt od ARP w wysokości ~17 mln zł. Zyski operacyjne spółki są jak na razie płaskie i w regularnej wysokości. Nie widać jak na razie tendencji wzrostowej. W aktualnej sytuacji w jakim znajduje się cały rynek również wskaźniki finansowe nie są na najniższych poziomach. Kupujemy więc „przyszłość”. Spółkę zaliczamy więc do spekulacyjnych. Przepływy operacyjne są również na minusowych poziomach.
Aktualny arkusz zleceń:
| CENA | WOLUMEN | CZAS | L.ZLECEŃ |
|---|---|---|---|
| 29,5000 | 193 | 16:49:01 | 2 |
| 29,5000 | 1 010 | 16:58:17 | 2 |
| 29,6000 | 187 | 16:31:22 | 2 |
| 29,8000 | 100 | 16:28:16 | 2 |
| 30,0000 | 250 | 16:13:59 | 2 |
| 30,1000 | 50 | 15:37:08 | 2 |
| 30,2000 | 100 | 16:45:49 | – |
| 30,2000 | 1 000 | 14:48:52 | – |
| 30,3000 | 50 | 15:41:43 | – |
| 30,4000 | 300 | 14:37:09 | – |
| 30,4000 | 180 | 13:43:24 | – |
| 30,4000 | 51 | 15:27:16 | – |
| 30,4000 | 49 | 12:52:14 | – |
| 30,4000 | 220 | 10:20:12 | – |
| 30,5000 | 26 | 10:17:46 | – |
| 30,5000 | 50 | 12:54:18 | – |
| 30,5000 | 1 000 | 14:49:34 | – |
| 30,5000 | 112 | 15:29:29 | – |
| 30,6000 | 50 | 16:39:37 | – |
| 30,6000 | 196 | 15:42:36 | – |
| 30,7000 | 25 | 08:31:01 | – |
| 30,7000 | 100 | 14:46:57 | – |
| 30,7000 | 18 | 15:53:03 | – |
| 30,7000 | 160 | 10:26:29 | – |
| 30,8000 | 1 000 | 10:08:59 | – |
| 30,8000 | 245 | 14:58:25 | – |
| 30,9000 | 1 060 | 13:11:32 | – |
| 31,0000 | 99 | 16:20:02 | 2 |
| 31,0000 | 100 | 10:55:18 | 2 |
| 31,0000 | 100 | 10:10:15 | 2 |
| 31,0000 | 50 | 16:39:07 | 2 |
| 31,0000 | 335 | 09:52:37 | 2 |
| 31,0000 | 34 | 15:21:07 |
Przykładowy LimAkt: 30,80
Autor analizy: Radosław Michał Suchy
*Przykładowy LimAkt / przykładowe wejście to jedynie nasz wewnętrzny poziom, który zostaje użyty do naszych dwutygodniowych podsumowań, jak również do podsumowań trzymiesięcznych oraz rocznych. Wszystkie analizy, których kurs przebił dany poziom LimAkt/przykładowego wejścia, są zamieszczane w naszych podsumowaniach.
Najnowsze komentarze